一、中国盘扣式脚手架行业发展综述
1.1宏观环境
地产
据百年建筑网调研，盘扣式脚手架在工程项目应用方面，房屋建筑工程项目应用占70%，今年地产项目占整体房建项目的20%。
纵观2023年上半年，中央积极表态房地产以引导市场预期修复，定调“防风险、促需求”，坚持加大对“刚需改善居住消费需求”的支持。
1月份，为贯彻落实中央经济工作会议部署，有效防范化解优质头部房企风险，有关部门起草了《改善优质房企资产负债表计划行动方案》，在风险可控和保障债权安全的前提下，多渠道加大融资支持力度，保持优质房企融资性现金流稳定，使得房企融资效率得到进一步释放的空间；LPR下调，助力“稳增长”政策；MLF降息落地，让实体经济融资成本得到进一步降低。继而从供需两端发力，给开发商和购房者让利，提振市场信心。2月3日，自然资源部优化完善集中供地政策，更好发挥充分公开披露信息对于稳定和引导市场预期的积极作用，保持地产稳定，实现“稳地价、稳房价、稳预期”的政策目标。
虽然在政策面的助推下，市场预期和信心逐步修复，但是“局部火热、整体偏冷”的态势在一定程度上影响了预期与投资信心，房地产市场再次进入弱修复周期，市场担忧情绪犹存。在全球经济衰退的大环境下，房市销售低迷，房企拿地端分化显著，龙头房企的投资脚步或将有所放缓。
基建
据百年建筑网调研，盘扣式脚手架在工程项目应用方面，基础建设工程项目应用占26%。
据国家统计局数据显示，1-5月份，基础设施投资同比增长7.5%，增速较1-4月降低1.0个百分点，虽然基建投资保持较快增长速度，但增速已连续三个月下滑，且整体增速回落降幅有所扩大。经济恢复不及预期，公共财政收入增速转负，财政支出增速放缓。统计显示，5月，全国各地共开工7054个项目，环比下降22.68%；总投资额约41092.19亿元，环比增长46.27%。相较于地产投资，二季度基建投资仍继续保持较高水平。此外，交通运输部数据显示，1-4月份，全国各省份公路水路交通固定资产投资实绩为8421.01亿元,同比增长15.4%,，公路建设保持良好态势。
2.2行业痛点
区域发展不均衡：华东地区盘扣脚手架市场活跃度最高，华南地区次之。而华北、华中、西南地区明显稍滞后于这些地区，且西南、西北、东北在市场潜力亦有待挖掘。
市场监管不够严格规范：虽然经过江浙沪等地的质量监督部门的及时纠正，但个别企业采用低性能材料以次充好、假冒伪劣的现象时有发生，华南地区较为严重。
营销模式同质化严重：目前市场上多数采用纯租赁模式，租赁承包一体化的企业仅占比13.6%。模式同质化严重，缺乏核心竞争力，抗风险能力差，而且日益竞争激烈的价格战也终将会影响到行业的健康稳定发展。
整体盈利微薄：（1）盘扣式脚手架生产企业作为传统的加工企业，总体利润水平一直处于低位运行状态。一方面是成本的大幅攀升，另一方面则是租售价格的显著下降，对管理者精细化的管理要求也越来越高。（2）盘扣式脚手架租赁价格也一直处于回落状态，按当前采购价格计算，企业投入回报期将超过五年。同时，租赁企业回款率达60%的占比近六成，达35%-50%的占比近四成。加上劳务短缺、运输成本增长等因素，导致企业经营成本上升，甚至面临较大的经营风险。
总结：从上述痛点来看，目前盘扣企业面临的困境和挑战不小。而应对行业寒冬，企业间应秉持共商、共建、共享的原则，合作共赢、携手共进；保障产品质量和服务，加强自身监管；不断提高技术、服务以及业务水平，实现降本增效，最终为行业健康、持续、稳定的发展贡献力量。
1.3产业政策
据百年建筑网统计，截至2023年4月末，已有59个省市发布盘扣式脚手架相关政策，2022年内共有26个省市相关部门发布文件通知推广使用盘扣式脚手架，国家针对盘扣式脚手架的推行速度不断加快，像常州、上海这样经济发达的地区，预计下半年对盘扣脚手架政策的支持力度也会继续加强。而盘扣式脚手架的政策加持也不断吸引着上下游企业加入投产试营。
目前在已经出台盘扣推广政策的省市中，华东占比高达61.5%，这一方面印证了经济发达的地区对盘扣式脚手架的市场认可度，另一方面也展现了盘扣推广政策的区域性特征。今年也有不少华中、西南、西北的省市也加入了推广盘扣式脚手架的行列，为盘扣式脚手架行业发展注入新的动力。
1.4盘扣式脚手架原材料（焊管）产能产量增长情况
我国焊管产量2018年降至低点后，近三年呈现稳步增长态势，2019年国内焊管产量约为5618万吨，同比增长16.2%。2020年国内焊管产量约为6013万吨，同比增长7%，增幅较2019年大幅收窄。
据百年建筑网对国内主流焊管生产企业统计，2020年样本管厂周产量在长期保持40万吨以上，远高于2019年同期水平。2021年国内焊管产量约为5883万吨，同比减少2%。2022年国内焊管产量约为5996万吨，同比增长2%。截止2023年4月30日，国内焊管产量约为1886.7万吨。预测2023年国内焊管产量约为6168万吨。
1.5全国市场盘扣式脚手架增量和普通脚手架存量
截至2023年6月15日，全国建筑市场现有各类型脚手架总量约1亿吨，上半年全国盘扣保有量增长260万吨，目前盘扣式脚手架总量约2760万吨。从盘扣式脚手架总量需求来说，预计全国盘扣式脚手架总量达到5000万吨时，市场可达饱和状态，目前余量仍有2240万吨。从目前的产量增速来看，明显放缓。
截至目前，盘扣式脚手架生产加工、租赁承包企业、上下游配件企业达1700余家，部分小厂已停产。全国盘扣产能降至1300万吨，2023年上半年全国盘扣实际产量约250万吨。
二、中国盘扣式脚手架市场行情回顾
2.1中国盘扣式脚手架销售价格走势分析
2023年上半年的盘扣式脚手架价格走势远不及去年，但整体降幅有所收窄。在经历了2-3月份“小阳春”之后，需求表现欠佳，加之上半年海外经济衰退风险明显加剧，国际大宗商品价格整体下行，盘扣式脚手架销售价格价格整体呈先扬后抑态势。二季度末，市场宏观预期转好，市场价格迎来阶段性小幅反弹，但受淡季效应影响严重，盘扣式脚手架销售价格呈低位震荡趋势。
截至6月30日，全国盘扣销售均价为5751元/吨，同比下降18.7%。其中主要城市盘扣式脚手架48*3.25*2500mm立杆唐山市场价5475元/吨，上海市场价5598元/吨，无锡市场价5640元/吨。
上半年盘扣式脚手架销售价格高点在3月中旬出现，均价为6407元/吨，低点在5月末出现，均价为5580元/吨。今年高低点价差为827元/吨，同比降幅略有收窄。
一季度：
面临传统节日春节，盘扣需求、产量双双受到抑制。在春节后，市场需求经历了快速复苏。宏观经济“升温”预期增强，市场心态偏向乐观。但由于成本的不断攀升，盘扣式脚手架产量未能大幅提升，各地区盘扣库存处于低位，市场供需基本面相对平衡，因此现货市场价格支撑强劲。
二季度：
加速落地“稳增长”和“宽信用”支撑，但由于上半程由于海外金融系统性风险蔓延，市场避险情绪随之增加，对经济的修复预期较稳但修复力度不强。随着后期海外金融风险阶段性平息，新一轮稳增长政策将陆续出台，宏观预期向好，在6月份迎来市场价格的持续反弹，但受制于“淡季需求不足、外部风险犹存”的格局，盘扣式脚手架销售价格继续上涨仍有压力。
2.2中国盘扣式脚手架租赁价格走势分析
截至6月30日，全国盘扣租赁价格为126元/吨/月，较年初走低了37.8元/吨/月，环比下跌22%，同比下跌37%，目前多数地区盘扣日租价已低于4.4元/吨，甚至存在低于4元/吨的现象，其中主要城市盘扣式脚手架上海租赁价3.9元/吨/日，杭州租赁价3.7元/日，广州租赁价4.0元/吨/日。价格高点在1月上旬出现，租赁均价为158.8元/吨/月，低点在6月下旬出现，租赁均价为126元/吨/月，高低点价差为32.8元/吨/月。
目前盘扣式脚手架行业纯租赁仍是主流经营模式，但建筑市场的萎缩，使得租赁价格持续走低，盘扣厂经营收入普遍下滑，工程回款难度大，投资回报期拉长，大企业抗风险能力相对更强，行业整体竞争度持续加强；经百年建筑网测算，租赁投资回报率约6.4年，毛利率为15.6%。
2.3盘扣成本和利润分析
据百年建筑测算，截至6月30日，盘扣生产成本为5370元/吨，盘扣盈利为45元/吨，理论利润较年初环比下降68.7%。盘扣厂利润下浮明显，产业链利润进一步压缩。
综合来看，2023年上半年盘扣式脚手架销售价格整体呈震荡走低的趋势，原料价格先冲高后回落，加之需求预期兑现乏力缓慢，资源流动性减弱，产业链利润不断压缩，行业赚钱效应较差。市场由下至上的负反馈导致传统产业客户愈发被动，盘扣式脚手架厂商情绪偏向谨慎。
2.4盘扣原材料端--带钢价格分析
截至6月30日，唐山瑞丰品牌带钢价格为3840元/吨，较年初环比下跌4%，同比下跌10%，与盘扣价差为1911元/吨。今年价格高点在3月中旬出现，为4390元/吨，低点在5月末出现，为3540元/吨，高低点价差为850元/吨。
2023年上半年带钢价格总体呈先高后低局面。由于疫情结束后，市场预期较高，经济的快速回暖，一季度带钢价格趋强上行；而随着二季度淡季的逐步到来，供给压力继续维持，需求恢复较供给缓慢，供需矛盾较难呈现缓和，加上经济压力的出现，价格呈现一个磨底的宽幅震荡结构。从7月份的情况看，供需矛盾有一个缓和的过程，而随着政策的回暖，心态和信心方面则发生一定改变，三季度带钢市场行情或将先上后平稳的验证过程。
2.5盘扣原材料端--锌锭价格分析
截至6月30日，全国锌锭均价为20285元/吨，较年初环比下跌15.3%，同比下跌16.5%。价格高点在1月下旬出现，为24563元/吨，低点在5月下旬出现，为19409元/吨，高低点价差为5154元/吨。
2023年上半年锌锭价格高低落差较大，预计下半年价格有望修复性探底回升。
2.6中国盘扣式脚手架产能及产能利用率分析
中国盘扣式脚手架产能分析
目前盘扣市场仍处于高速增长期，企业之间争相提高产能，行业内部竞争压力加剧，盘扣行业整体产能过剩明显。
据百年建筑调研统计显示，全国盘扣式脚手架生产厂家总年产能约为1853万吨，华北地区拥有1306万吨的产能，占全国总产能的68%；华东地区近年来产能也稳步增加，目前拥有约420万吨的产能，占全国总产能的23%；而华中、华南、西北、西南和东北地区的产能之和占比9%。
中国盘扣式脚手架产能利用率分析
全国盘扣式脚手架的产能数据较为可观的，但盘扣式脚手架企业的产能利用率受下游需求、自身利润以及疫情原因导致的停产限产等诸多因素影响，一直处于较低水平，总体处于50%以下。据百年建筑网调研，华北地区产能利用率为40%，华东地区为52%，华南地区为35%，华中地区为57%，东北地区为23%，西南地区为43%。
2.72023 年中国盘扣式脚手架消费及变化趋势分析
华东
华东地区受国家政策较早加持，盘扣持有量几乎处于饱和状态，租赁企业间的竞争压力增强
北方
华北、西北、东北地区政策加持力度较为薄弱，盘扣保有量相对饱和， 加之市场成交偏弱，下游企业项目投资情绪偏冷
华中
目前华中地区盘扣市场尚不稳定，仍在起步发展阶段，因此也面临着诸多问题。但今年知悉并使用盘扣式脚手架的项目较去年明显增多
华南
华南地区下游需求尚可，重大工程项目正常施工，盘扣需求量可观
西南
西南地区下游需求一般，主要以市政基建项目为主。受经济发展水平的影响，盘扣推广的力度不足，使用水平有提升的空间。在大运会后，施工将全面展开，市场需求或有放量。
三、中国盘扣式脚手架市场行情展望
3.1中国盘扣式脚手架主要下游发展前景预测
地产方面，今年上半年，房地产行业从供求双方都得到多方较为明确、积极的回应，地方调控政策持续放宽，2~3月份房地产回暖，市场迎来“小阳春”的景象。但当前政策在地产的利好重点并不在于增加新开工项目，随着积压的市场需求进一步释放、房价逐步企稳，在4月热度下滑之后，5月房地产延续降温态势，楼市复苏动力减弱，房地产市场再次进入缓慢的弱修复周期。总体来看，目前核心城市政策存在较大优化空间，楼市亟需实质性的利好政策出台，随着政策“工具箱”更加丰富，预计在2023年下半年，中央及地方政府将加快推进稳楼市政策的出台，整体行业情况或将得到好转。值得注意的是，目前全国房地产处于调整期，对房地产市场企稳回升应有信心。随着下半年土地财政和供地计划压力的进一步显现，整体溢价率将有所下降，盈利空间改善，房地产企业有望迎来更多的拿地机会。当然核心一、二线城市仍会成为房企“抢地、争夺”的重心，在投资格局上，央国企主导的地位仍会保持。而新的机遇和未来战略往往就在调整阶段逐步清晰。
基建方面，基础设施投资持续发力，预计到2023年下半年基建依旧发挥托底作用，稳定放量，宏观面经济刺激政策效果将逐步显现。但当前国内传统需求大幅萎缩，国内需求端改革已然呈现，传统基建并不具备较大上升空间，后期需求支撑或主要集中于新基建行业。
目前我国盘扣式脚手架业务开展主要集中于华东、华南、华中这些开工率更高、市场景气度更强的地区，华北、西北等其他地区的市场潜力还有待挖掘。综合来看，预计2023年下半年中国盘扣式脚手架消费量或有所增加。
3.2、2023 年中国盘扣式脚手架市场行情展望
当前盘扣式脚手架销售价格处于年内低位，短期来看，价格大跌的可能性较低，或维持底部震荡运行。到2023年下半年，项目施工步入正常化轨道，加之地产方面利好不断，基建方面托底发力，预计明年项目投资略有增长，届时盘扣价格走势重心或在震荡筑底后缓步抬升。但从当前来看，房地产拿地意愿不及预期，新开工和投资持续承压，资金面难有改善，因此预计下半年盘扣销售价格会一定程度下跌，但下跌空间有限。
盘扣租赁行业竞争日益激烈，预计下半年租赁价格下探空间或将收窄，最低点或接近4.0元/吨/日（含税含单向运费）。
3.3市场情绪
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